我国企业并购中的税务风险研究

　　中文摘要

　　自 1984 年我国第一例企业并购案例发生以来，中国并购市场逐步从蹒跚起步到繁荣发展。国家作为市场监管者和规则制定者，在并购市场的发展中也不断加强对并购行为的规范管理。1997 年公布的《国家税务总局关于外商投资企业和外国企业转让股权所得税处理问题的通知》，拉开了国家税务总局和财政部对于中国企业并购重组的税务规范历程。税务规范的不断演进导致了并购市场税务环境的变化。在这种情况下企业并购中的税务风险越来越成为企业不可忽视的因素。

　　本文通过研究 2012 年深圳发展银行吸收合并平安银行的案例，总结出上市公司并购流程，结合我国关于并购的税收规制，识别出企业并购中所面临的税务风险，为企业树立并购税务风险意识、加强税务风险识别管理提供参考建议。

　　本文由案例与案例分析两大部分组成。第一部分包括了案例背景与基本案情；第二部分则包括：导论、理论基础、并购重组相关税法分析、并购中税务风险识别、深发展吸收合并平安银行以及结论。

　　本文通过将理论与现实案例结合，从更加实际的角度阐述税务风险识别的过程。

　　关键词：企业并购，税务风险识别，吸收合并

　　Abstract

　　Since the first case of Merge & Acquisition in 1984, the M&A market in China hasbecome booming from the starting. As the regulator of market stability and the rule maker, outgovernment has also strengthened the regulation and monitoring. The announcement of theproblem of the income-tax treatment for the share transfer of foreign-invested enterprises andforeign enterprises from the State Administration of Taxation opened the curtain of the stagethat SAT began to participated in regulating the M&A market. The evolution of these taxationregulations changes the tax environment of M&A market. This makes it becomes more andmore important for enterprises to consider the tax risk in M&A.

　　This article has concluded the basic M&A process that based on the case of the mergerbetween SDB and Ping An Bank in 2012. It combined the tax regulations with the process toget to the conclusion of tax risks identification. This article aims at reminding the managersand shareholders that they should pay attention to the tax risks during M&A, and giving themsome suggestions on identifying the tax risk.

　　This article can be divided into 2 parts. The first part is CASE, which introduces thebackground and the basic information of the cases. The second part is CASE STUDY. Thispart includes the Introduction, The related principles, Tax regulations, Tax risk identificationduring the M&A process and Conclusion.

　　This article applies the tax identification theory to the real cases to explain the process ofidentification from a more realistic aspect.

　　Key words: Merger & Acquisition, case study, tax risk identification

    目录

　　中文摘要

　　Abstract

　　目录

　　第一部分    案例

　　1  案例背景

　　1.1  行业背景

　　1.1.1  我国并购发展现状

　　1.1.2  银行业并购发展现状

　　1.2  并购交易双方情况

　　1.2.1  中国平安保险（集团）股份有限公司

　　1.2.2  平安银行股份有限公司

　　1.2.3  深圳发展银行股份有限公司

　　2  基本案情

　　第二部分  案例分析

　　1  导论

　　1.1  研究目的和研究意义

　　1.2  文献综述

　　1.2.1  并购中的税务风险

　　1.2.2  并购税务风险识别

　　1.3  研究思路及方法

　　1.4  创新之处

　　2  理论基础

　　2.1  风险管理理论

　　2.1.1  风险管理的目标

　　2.1.2  风险管理流程

　　2.1.3  风险管理方法

　　2.2  税务风险管理理论

　　2.2.1  税务风险管理的体系

　　2.2.2  税务风险识别

　　2.3  并购中的税务风险管理理论

　　2.3.1  并购的动因理论

　　2.3.2  并购中的税务风险

　　3  我国税法制度中涉及并购的法律法规

　　3.1  我国涉及到并购的法律法规

　　3.1.1  企业所得税

　　3.1.2  流转税和行为税

　　3.2  企业并购重组中的特殊性税务处理

　　4  并购中的税务风险

　　4.1  企业并购流程

　　4.2  并购中税务风险类别

　　4.2.1  外部税务风险

　　4.2.2  内部税务风险

　　5  深发展银行吸收合并平安银行

　　5.1  并购动因分析

　　5.1.1  平安银行并购动因

　　5.1.2  深发展银行并购动因

　　5.2 并购税务风险识别

　　5.2.1  税务外部风险识别

　　5.2.2  税务内部风险识别

　　6  结论

　　参考文献

　　致谢