我国城镇化与保险业发展的关系探讨绪论

　　第 1 章 绪论

　　1.1 研究背景、研究意义及现状

　　1.1.1 研究背景

　　城镇化是衡量一个国家现代化水平的重要标志，是一个国家现代化建设的重要内容，是社会变迁的客观反映。城镇化与社会经济的发展是相辅相成、互相促进的关系。

　　城镇化的快速发展主要得益于市场经济对产业布局、资源配置、人口集聚的需求。同时，城镇化整体水平的提升，将会有力促进产业结构的优化，人口结构和就业结构的调整，将能够更大程度的增加社会总需求，促进整个国民经济的又好又快发展。当然，作为三大金融支柱之一的保险业，其发展与城镇化的水平也高度相关。国泰君安关于新型城镇化推动寿险需求与投资收益的研究报告表明，城镇化率每提升 1 个百分点，保险密度将增加 5 个百分点。城镇化发展带动了工业化进程，促进了经济的转型，提升了人们的消费能力，为保险业发展带来了巨大的市场需求。一个地区的城镇化水平，很大程度上反映着该地区的保险业发展水平和保险业发展潜力。城镇化水平越高，则人们的保险意识和风险意识就越高，反之则越低。城镇化对保险业发展的贡献是巨大的，反过来保险业对城镇化的风险保障和资金支持的作用也是不可估量的。城镇化发展，其核心就是人的发展，目的就是造福百姓，提升人们的幸福指数。城镇化发展对基础设施建设、公共服务，以及教育、医疗、养老等社会保障体系建设等都提出了更高的要求。这就需要全社会的大力支持，尤其是需要金融保险业的大力支持。保险业不仅能够全方位护航城镇化建设，降低城镇化过程中的各类风险损失，而且可以为城镇化水平的提升提供雄厚的资金支持，增添新的发展动力。

　　当前已进入“十二五”规划的关键时期，加快城镇化发展，提升城镇化水平，力促实现城镇化率提高 5 个百分点，保证城乡发展的协调性和可持续性，是“十二五”规划的重要目标之一，也是“十二五”工作的重中之重。改革开放以来，我国城镇化发展迅速，到 2013 年我国的城镇化率为 53.73%，相比于 1978 年提高了 35.81 个百分点，尤其是 2000 年之后，更是实现了年均约 1.2 个百分点的增长速度。可以说，我国的城镇化增长速度和城镇化发展规模，是史无前例的。但是，与此相伴的便是城镇化过程中出现的一些尖锐矛盾，城镇基础设施落后、交通拥堵、住房拥挤、房价高涨、就业压力加剧、环境污染日趋严重，以及城镇化发展区域不平衡、结构不平衡、城乡不平衡等一系列问题。如何促进城镇化又好又快发展，确保城镇化发展的质量，实现城镇化综合水平的全面提高，是做好城镇化工作亟需解决的问题。只有做好这些工作，城镇化发展的质量才会有保障，城镇化对经济、对金融保险的促进作用才会更为明显。

　　党的十八大以来，我国加快了新型城镇化建设的顶层设计，相关发展规划也正在紧锣密鼓地制定中。推进新型城镇化建设是一项综合性、科学性和前瞻性要求都很高的重大任务，要紧紧围绕顶层设计的要求，坚持“十二五”规划纲要提出的以人为本、减少土地使用、降低能源消耗、加强环境保护、注重安全实用、突出地区特色等原则，确保其科学合理发展。针对新型城镇化的发展规划，国家相关部门制定了一系列城镇建设质量指标，加大了对制约新型城镇化建设的一些机制体制的改革力度。同时要求要加强相关部门的联动性，发挥好相关经济体的主体作用，尤其要发挥好金融业对新型城镇化的支持作用，形成共同发展的格局。

　　保险业作为金融业领域的三大支柱之一，随着其发展壮大，对国民经济的贡献作用越来越凸显。“十一五”时期，是我国保险业发展最为不平凡的五年，在全球经济和保险业发展大萧条的背景下，我国保险业通过更新发展理念，拓宽发展思路，健全市场体系，丰富保险内容，加强保险监管等多方举措，实现了自身持续、稳定、健康的发展，跻身于全球保险业发展最快的大国之列。“十一五”时期保险业的发展成绩固然显着，但存在的问题也比较突出，市场发展不规范，不正当竞争行为普遍存在，监管体系存在漏洞；发展方式粗放，经济效益较差，投资能力较弱；保险品种有待完善，覆盖范围有待拓宽，功能作用有待发挥。针对国内外不断变化的社会、经济环境，以及保险市场自身存在的诸多问题，“十二五”规划纲要对保险业发展也做了明确指示，要求保险业要转变发展方式，加快结构转型升级，推进保险创新，注重风险防范，进一步发挥其在服务社会经济，保障民生等方面的作用，以增强其社会公信力，巩固其社会经济地位。

　　基于以上背景，可以看出加快新型城镇化建设已势在必行，加快保险业发展已是大势所趋。新型城镇化是实现我国工业化和现代化的必经过程和客观要求，是实现保险业发展的重要物质前提和基础，保险业发展是实现新型城镇化建设的重要保障。本文主要以城镇化与保险业的发展为主题，对二者之间的理论关系进行了深入研究，并利用因子分析法和VAR模型分别对城镇化发展水平综合评价指标和城镇化与保险业发展之间的联动关系进行了实证分析，最后结合实证结果给出了政策意见和建议。

　　1.1.2 研究意义

　　国际经验表明，城镇化与工业化共同推进、协同发展，城镇化是一个国家现代化的显着标志和重要组成部分。城镇化对国民经济的影响是全方位、深层次的，在促进经济发展方式转变，加快经济结构转型等方面发挥着不可替代的作用。就其与保险业的关系而言，保险市场的发展程度与城镇化水平呈高度相关性。特别是对于我国这样的一个人口大国，加快新型城镇化建设对保险业发展的意义更为重大，新型城镇化建设将会给保险业的发展带来难得的发展机遇，将会促进我国保险业发展方式的转型升级，将会有利于加快我国保险业在产品、服务，乃至发展战略等方面思维模式的转变，以便早日走出发展困境。随着城镇化进程的不断推进，一方面我国的新型城镇化将会带来 2-3 亿农民进城，这些农民在转换成市民的同时，其保险意识和风险意识也会增强，将会成为更易接受保险产品的市场主体；另一方面城镇化水平的提升将会带来国民财富的整体增长，提升居民的保险消费能力，把保险市场的潜在需求变为有效需求，有利于保险市场的做大做强。由此可以看出新型城镇化建设将会给保险业发展带来一场巨大的盛宴，至于保险业能够在这场盛宴中受益多少，就要看其自身发展是否能够与城镇化的特征和规律相吻合。当然，新型城镇化的建设，更离不开保险业在资金方面的大力支持，离不开保险业在养老、医疗、人身保障、教育、住房、汽车等诸多方面更为专业化的服务。因此，加强对城镇化与保险业发展的联动关系研究具有重要的理论意义和现实意义。

　　（1）通过对城镇化水平与保险业发展的理论研究，分析了二者之间的相互影响机制。城镇化对保险业的影响主要通过经济城镇化、人口城镇化，以及城镇建设等方面发挥作用。经济城镇化加快了经济发展，促进了产业升级，改变了就业结构，增加了国民收入，提升了人均消费能力，为保险业发展奠定了物质基础；人口城镇化，加快了人口集聚速度，提升了人口素质，增加了居民的保险意识和风险意识，有利于保险市场潜力的挖掘；城镇建设加快了固定资产投资，扩大了内需，能够直接或间接拓宽保险资金余额的运用渠道。保险业发展助推城镇化的作用机制主要表现为，保险资金余额逐年上升为城镇化建设提供资金支持；保险产品增加，保障范围拓宽，为城镇化建设提供了全方位的风险保障，有效降低了各类经济体的风险损失，保障了经济的平稳运行。

　　（2）利用因子分析法对城镇化指标体系进行了深入研究，对城镇化概念有了更为清晰的阐述。城镇化的概念如何定义，在学术界存在着多种不同意见，多数观点都是把城镇化视作一个综合的指标概念，主要包括经济城镇化、人口城镇化，以及城镇建设等方面。本文通过利用因子分析法对影响城镇化水平的各项指标进行分析，提取了公共因子，确定了各项指标在因子函数中的得分系数，并进一步对因子函数进行加权处理，推导出了反映城镇化综合发展水平的量化指标 F。量化指标 F 便于各地区和各年度城镇化发展水平的比较。

　　（3）通过对城镇化水平与保险业发展的联动关系进行 VAR 实证分析，进一步研究了城镇化与保险业长短期内的相互关系，以及二者在发展过程中是如何相互影响，相互促进的。VAR 模型分析丰富了二者之间的实证研究，为我国城镇化与保险业的发展提供了实证支持和理论参考。

　　（4）对我国长期以来的城镇化建设进行了总结，并就如何加快新型城镇化建设，解决城镇化过程中存在的诸多问题，提出了意见和建议。加快新型城镇化建设，要统筹规划，加强宏观调控，缩小城乡之间、区域之间的差异；要优化产业结构，强化产业支撑，确保产业和城镇的协调发展，夯实城镇化的经济基础；要控制好发展节奏，稳扎稳打，确保城镇化的高质量、优质化的发展。同时，要大力发挥保险机制在城镇化进程中的风险保障作用，以及对城镇化的保驾护航和项目投资作用。我国保险业发展要总结自身在发展过程中的经验教训，要从顶层设计入手，制定发展战略，使之与城镇化发展规律相适应。

　　总之，新型城镇化建设与保险业发展是相辅相成，共同促进的关系。新型城镇化建设要求全社会的共同参与，需要社会各方面的协同合作。新型城镇化建设不仅能够为保险资金余额的投资方向打开新的突破口，而且能够为保险业的发展提供更为广阔的需求市场，将会进一步优化我国保险产品的供给结构，提升我国保险业的服务水平和市场竞争力。同时，保险业的快速发展也将助推城镇化建设，为城镇化建设提供全方位的支持与保障。

　　1.1.3 研究现状

　　国内学者关于城镇化水平与保险业发展关系的理论研究，主要集中于城镇化水平的提升，如何刺激保险业的发展，以及保险业的发展如何助推城镇化进程等方面。这些文献研究成果，对于加快我国的新型城镇化建设，促进保险业的转型升级具有较大的指导意义。现就国内学者的主要研究综述如下：

　　（1）城镇化水平的提升刺激保险需求

　　新型城镇化建设，为保险业的市场拓展，发展模式的转型升级提供了更为有利的条件。王国军（2013）表示，新型城镇化建设将主要从四个方面刺激保险市场需求，一是养老保险需求，二是医疗保险需求，三是意外伤害保险需求，四是汽车保险需求。保险需求伴随着城镇化水平的提升而增加，特别是对于我国这样一个人口大国来说，大量农民在转化为市民的同时，保险市场巨大的需求潜力也将会慢慢显现出来。如何抓住这一难得的发展机遇，占据市场有利地位，王国军（2013）表示，保险业要在提供更为丰富、多元化的产品和服务方面下功夫，第一，要在新建立的城镇增设网点，加大网点密度；第二，保险业要为居民提供更为专业化、综合化的理财服务；第三，保险业要加强金融知识宣传力度，提升居民的理财意识和风险防范意识。此外，城镇化率的提升将会显着带动人均收入、保险深度、保险密度的增加。王野行（2013）认为其原因主要在于：一是，城镇化带来人口的大规模流动，大量农民在转换成市民的同时，与亲人的空间距离将会不断加大，加之土地的不断流转，其生活的保障程度则会降低，将会增加对保险的需求，进而为保险业的发展提供契机；二是，从近几年全国的经验来看，人均 GDP 的增长与城镇化水平呈正相关，人们在财富增长的同时，将会更加关注资产的增值保值，以及自身生活质量的提高，进而转换成为对保险和理财产品的需求。

　　（2）社会公平保障体系与城镇化建设的理论研究

　　新型城镇化建设，归根结底就是促进人的全面发展，目的在于提高人们的生活质量，增加人们的幸福指数。而这些目标的实现，则少不了社会公平保障体系的构建，少不了保险业的参与，及其主体作用的发挥。孙祁祥（2013）在第十届北大塞瑟论坛上对新型城镇化建设与社会公平保障体系的关系做了简要论述。她指出在城镇化建设过程中要有全局观，提前安排部署，确保社会公平保障体系建设与城镇化进程同步。其他一些学者就保险业如何具体参与社会公平保障体系建设也进行了大量研究。王超、吴芳芳（2009）对城镇化进程中农民工工伤保险做了深入研究。严金泉（2007）和李东海（2011）对失地农民的社会保障体系建设做了简要探讨。毛宗福（2009）对城镇化进程中城镇居民基本医疗保险的可持续发展做了详细论述。保险业作为社会保障体系的重要组成部分，充分发挥其在养老、医疗、住房、交通等诸多方面的保障作用，将会更加有助于社会公平保障体系的建立和新型城镇化的建设。

　　（3）保险资金运用余额与城镇化发展的理论研究

　　保险资金的运用方向和投资能力关系到保险业发展的全局，关系到保险业能否做大做强。余云辉（2013）认为监管机构逐步放开保险资金的投资领域，对于中国的工业化具有革命性的影响，保险资金的性质与企业所需的长线资金正好吻合，能够有效改善企业的资产负债结构，促进企业的长久发展。彭玉龙、熊林（2013）在城镇化如何提升保险投资收益率方面指出，新型城镇化建设，对基础设施的投资需求非常大，若保险资金能够参与其中将会受益颇多。他们在对美国城镇化进程的分析中指出，美国保险资金的重点配置领域主要集中于基础设施、房地产等方面，与其资金需求非常吻合。针对我国的城镇化建设，他们认为政府推行新型城镇化建设必然会增加国债发行规模，同时企业基于资金需求量的增加也会加大企业债的发行，这就为保险资金提供了更多的可选择债券品种。并认为随着保险资金参与城镇化的程度越来越深，其投资收益率将会上升到5%-6%，远远高于当前的 3%-4%。

　　（4）经济增长与保险业发展之间的理论研究

　　经济增长作为城镇化水平提升的一个重要方面，其与保险业发展之间的关系很大程度上可以反映城镇化与保险业发展之间的关系。孙健和张春海（2010）利用 VAR 模型对保险业与经济增长的协整机制进行了研究。饶晓辉和钟正生（2005）对 GDP 和保费总额之间的动态关系进行了深入研究。高树堂、周雪梅（2009）利用 VAR 相关分析对保险业与经济增长的关系进行了实证分析。这些研究结论均表明经济增长与保险业发展之间存在着较强的关系，不同的是对经济增长与保险业发展的作用关系上，存在着分歧，有的学者研究认为经济增长对保险业发展的作用显着，有的学者研究观点则相反。

　　国外学者对城镇化与保险业的研究，主要集中于对各自影响因素的研究，研究成果对我国的城镇化建设和保险业发展具有较大的参考价值。文献综述如下：

　　(1)关于城镇化及其影响因素的研究

　　对城镇化及其影响因素的研究主要就经济发展与城镇化水平之间的关系进行了研究。Berry(1970)利用主成分分析认为城镇化与经济发展之间存在着较强的相关性，二者的相互影响比较大。Ray.M.Northam（1975）通过建立数学模型将城镇化与经济增长之间的关系量化成不同的指标，得出了城镇化率与人均国民收入之间的对应关系，即不同的城镇化率对国民收入的影响不同。Henderson(2003)研究认为各国的城镇化率与经济发展之间的相关系数比较高，基本在 0.85 左右。

　　（2）关于保险业及其影响因素的研究

　　国外学者从不同角度，利用不同方法对影响保险业发展的各因素，及其之间的相互关系进行了研究，研究结果表明保险业发展受多因素影响，且不同地区、不同时间影响程度有较大差异。Damian Ward 与 Ralf Zurbruegg（2000）通过对多个国家的保险业和GDP 的格兰杰因果关系进行检验，表明经济发展对保险业的促进作用在不同的国家存在着较大不同。 Borch（1962）认为被保险人的消费计划与寿险的预期收入有较大的关系，并运用储蓄-消费模型进行了论证。Arrow（1963）认为购买保险能够显着增加居民的远期消费水平，激发市场的消费潜力。Dale B.Truett 和 Lila J Truett（1990）通过研究认为收入、年龄，以及教育水平对寿险发展的影响比较大。Francois Outreville (1996)通过建立多元线性回归模型对发展中国家的寿险需求进行了研究，研究结果表明金融发展、收入水平、预期寿命在很大程度上促进了寿险发展，而市场垄断和通货膨胀则阻碍了其发展。Ina Webb 和 Thoreten Beck（2003）同样认为收入水平和银行部门发展，以及老年抚养比提升能够积极促进保险业发展，而通货膨胀率负向抑制保险业发展。

　　由此可见，对于城镇化与保险业发展的理论研究比较丰富，涵盖的范围比较广泛，只是由于研究地域和研究方法的不同，所得的结论而有所不同。基于以上大部分研究主要集中于城镇化和保险业与各自影响因素的分析，而有关二者之间联动关系的理论和实证研究则比较少。因此，本文主要就城镇化与保险业发展的理论和实证关系进行了深入论述，研究了二者之间的作用机制。

　　1.2 研究内容、创新点与研究方法

　　1.2.1 研究内容

　　本文从城镇化与保险业关系的理论分析开始介绍，第 2 章着重分析了二者之间的相互促进关系。首先，城镇化作为现代经济的一个重要标志，主要从四方面分析了其对保险业发展的助推作用：（1）经济城镇化，奠定保险业消费的物质基础；（2）城镇发展，人口聚集，降低承保成本；（3）人口素质提升，保险意识和风险意识增强；（4）城镇固定资产投资，拓宽了保险资金余额的投资渠道。其次，保险业作为现代金融体系的重要组成部分，对城镇化进程的推进具有显着的能动作用：（1）保险资金助力城镇化建设；（2）商业保险发展有助于完善社会保障体系；（3）保险业发展有效补偿了城镇化过程中的各类风险损失。这些理论分析奠定了后续实证分析的基础，为后续分析提供了理论保障。

　　在第 2 章理论分析的基础上，文章第 3 章就如何构建城镇化指标体系进行了深入分析。城镇化作为一个综合反映社会、经济、文化、人口等因素的指标，其内涵绝非只是传统意义上的城镇人口占总人口比重。本文选取了影响城镇化发展水平的各地区城镇居民人均可支配收入、各地区非农产业占 GDP 的比重、各地区人均进出口总额、各地区人均社会消费品零售总额、各地区城镇人口占总人口的比重、各地区城镇单位就业人员占地区总人口的比重，以及各地区人均城镇固定资产投资等指标的因子系数，，并利用因子分析法，对这些指标进行了因子分析，推导出了一个能够综合反映城镇化发展水平的量化指标 F。量化指标 F 作为后续计量中反映城镇化发展水平的指标，为后续研究的可靠性奠定了基础。

　　文章第 4 章利用 VAR 模型对城镇化水平与保险业发展及其影响因素进行了实证分析，在实证分析指标选取方面，城镇化指标选取了第 3 章研究的量化指标 F，保险业发展指标选取了保险密度，影响保险业发展的因素指标主要选取了人均国内生产总值 GDP、人口增长率，以及居民消费价格指数 CPI 等指标。通过对这些指标进行单位根 ADF 检验、协整分析、格兰杰因果关系检验，以及脉冲响应函数分析和方差分解分析等，进一步研究了城镇化发展水平与保险业发展的实证关系。

　　最后，基于以上研究，文章第 5 章对研究结论进行了总结，并提出了政策建议。研究结论为：（1）城镇化是社会经济体的综合反映；（2）城镇化发展质量有待提升；（3）城镇化水平对保险业发展的长期影响机制显着；（4）保险业发展对城镇化水平提升的长期作用有待加强；（5）人口增长率和通货膨胀率负相关于保险业发展；（6）城镇化水平与保险业发展的自我完善机制存在较大差异。结合研究结论，政策建议如下：（1）加快新型城镇化建设，提升城镇化发展质量；（2）化解城镇化过程中的各种矛盾，优化保险业发展环境（3）转变保险业发展模式，提升保险业的经济地位；（4）合理运用保险业各项功能，助推城镇化发展；（5）综合平衡影响保险业发展的各项因素，提升自我发展能力。

　　1.2.2 研究方法

　　(1) 文献研究法

　　本文在写作过程中，查阅了大量与城镇化水平和保险业发展有关的中外文献，在对已有文献研究结论进行总结的同时，结合本文研究重点，通过方法创新，进一步深入分析了城镇化水平与保险业发展之间的关系。

　　（2）定性分析与定量分析相结合的方法

　　本文通过运用定性分析与定量分析相结合的方法，对城镇化水平与保险业发展的相互关系进行了分析。该方法主要应用于第 2 章，在分析理论意义的同时，用相关数据加以论证。

　　（3）理论分析与实证分析相结合的方法

　　本文就城镇化水平与保险业发展的关系分别进行了理论分析和实证分析，两者相互印证，参考价值较大。该方法主要用于第 4 章，在对二者进行实证分析的同时，将实证结果与理论分析进行相互印证。

　　1.2.3 创新点

　　（1）本文对城镇化指标进行了抽象概括，利用因子分析法对影响城镇化水平的主要指标进行了分析，衍生出了一个经过加权之后的量化指标 F，作为反映城镇化综合水平的指标，便于城镇化水平横向和纵向的比较。

　　（2）本文利用 VAR 模型对城镇化与保险业发展进行了实证分析，而不再只是单纯的理论分析。通过 VAR 模型深入探究了城镇化和保险业发展之间的联动关系，进一步明确了二者之间的影响机制。

　　（3）本文在模型运用方面不是两个模型的简单罗列，二者之间存在一定的逻辑关系，VAR 模型的指标选择是建立在因子分析法之上的。通过因子分析法衍生出衡量城镇化发展水平的量化指标 F，并将指标 F 融入到 VAR 模型中，与其它变量做进一步的研究。