我国企业所得税税收流失规模估测

　　4.2 我国企业所得税税收流失规模估测

　　影响税收流失规模的因素可以分为刺激因素和抑制因素两大类，从纳税人角度看，刺激因素和抑制因素都要受到纳税人的具体状况（如财务状况、道德风险状况等）的影响。本文以中国上市公司〗为例，通过实证研究，找出纳税人的哪些具体指标对纳税人的税收流失规模有显着影响。并以上市公司纳税状况。

　　为基础，推算出中国企业所得税税收流失的规模。
　　
　　4.2.1衡量企业所得税税收流失规模的指标

　　本文米用所得税的实际负担率（effective income tax rates, EITRs）来衡量税收流失的规模。EITRs等于当期企业缴纳的所得税（不包括递延税款）除以会计上的主营业务收入。采用EITRs作为测算企业所得税税收流失规模的指标，其原因有以下三点：

　　第一，企业所得税税收流失的产生往往是通过减少税基，即降低收入或者增加扣除。因此选用主营业务收入而不是税前利润总额来衡量企业所得税的实际负担率和税收流失规模。

　　第二，所得税税收流失会使会计上的所得税前利润和税法上的所得税应纳税所得额之间产生差异，这个差异可能是永久性差异（如超过比例的业务招待费）造成的，也可能是对间性差异（如职工教育经费）造成的。这个差异会对EITRs的分子即当期缴纳的所得税产生影响。这些影响当期缴纳税收的交易，例如为了虚增成本和费用而加速计提折旧，为了降低税负而推迟获利年度等都会使企业的EITRs变小。

　　第三，有些跨国公司通过转让定价、资本弱化等方式，减少应纳所得税额。

　　通过EITRs可以使这些方式显现出来。比如，跨国公司利用关联交易转让定价，将利润从高税率国转移到低税率国，导致公司集团的总税负降低。这种做法减小了 EITRs的分子，EITR的值也变小了。企业通过各种方式获得税收优惠，延期纳税等方式降低税负，这些方式会使EITRs产生变化，因此用EITRs来衡量企业税收流失规模是可行的。

　　4.2.2实证检验的数据和方法

　　本文的样本数据是从上海和深圳两个交易随机抽取200家所非金融上市公司，对其的公开信息披露数据，剔除了某些年份财务数据不全的ST中华、ST吉药、ST宏盛、ST科键和己退市上市公司等样本。数据时间是2009-2011年度。西方许多学者对影响偷逃税规模的变量进行了一些实证检验。Wilkie（ 1998）和Wilkie and Limberg （1993）对企业偷逃税的程度和会计上的税前利润之间的关系进行分析，他们的研究表示，企业偷逃税的程度和企业的规模并没有必然联系，但是在公司规模一定的条件下，会计上的税前利润较高的公司避免多缴税的程度会高于税前利润较低的公司。Manzon and Resko （2001 ）的研究也认为利润大的公司能比利润少的公司更有能力获取税收抵扣，减免、返还等优惠政策。公司会计上的税前利润越高越利于公司做出偷逃税的安排。

　　本文根据我国的情况，定义以下5个可能与EITRs有关的变量：资产负债率（Total Debt Ratio, TDR）是公司A的总负债与总资产之比；短期负债率（Short-term-debt Ratio, STDR）是公司的流动负债与总负债之比；资产回报率（return on asset, ROA）是公司A净利润与总资产的比率；权益回报率我国（净资产收益率，return on equity, ROE）是公司净利润与股东权益的比率，投资者对ROE作为公司盈利性指标更加偏爱；公司的规模（size）用总资产（total asset,TA）的对数值（SIZE1）和主营业务收入（sales）的对数值（SIZE2）来衡量。

　　所得税的实际负担率（effective income tax rates, EITRs）是公司A支付的所得税除以主营业务收入为了检验公司特征对EITRs的影响，我们用下面的截面回归方程：

　　EIFRSj=ao+al*TDR;十a2*STDR;+a3*ROA;+as*ROE,.+as*SIZE+a6 * SIZE;+El
　　
　　调整后的R2表明，模型的要素在26.49% （2009年）、39.67% （2010年）或32.42% （2011年）的程度上解释了中国非金融上市公司的EITRs.从DW统计量可以看出解释变量之间不存在自相关问题。通过相关分析发现，STDR、SIZE2与EITRs的负相关性是显着的，SIZE1与EITRS的正相关性是显着的，也就是说企业短期负债率越高，企业的所得税税负越低，举债对企业确有逃避税效果（这正是资本结构逃避税理论所揭示的），主营业务收入越高企业所得税实际负担率越低，总资产越多企业所得税实际负担率越低。【1】

　　
　　回归显示，TDR、STDR、ROA、SIZEl、SIZE2是显着的，公司的资产负债率TDR、短期负债率STDR与公司的EITRs呈反向变化关系；公司的总资产收益率ROA越高，公司的EITRs越低；公司的总资产规模越大，公司的EITRs也越重；公司的主营业务收入越多，EITRs越低。

　　4.2.3影响企业偷逃税规模因素的实证检验结论

　　用EITRs指标可以反映企业的偷逃税程度。我们用截面回归模型检验了2009-2011年有可能影响上市公司EITRs的相关变量，这些变量包括资产负债率、短期负债率、资产回报率、净资产收益率、公司的规模指标、公司的规模指标之二。并采用逐步回归分析法做回归分析。

　　实证分析得到以下初步结论。

　　（1）我国的上市公司EITRs随着公司的资产负债率、流动负债比率的上升而下降，这说明公司的负债尤其是短期负债与EITRs反向变化。与这与资本结构的偷逃税理论所揭示的结果相一致。

　　（2） EITRs随着公司的总资产收益率、总资产的上升而上升，表明公司收益率越高，公司的规模越大，企业的EITRs越大，这与美国学者的研究结论不同，可能有两个原因，一是样本数据选取的问题，因为我国的上市公司以国有公司为主，国有企业偷逃税的动机不强；二是在中国规模越大的公司、效益越好的公司，税务部门的检查力度越大，公司纳税的管理也越规范。

　　4.2.4我国企业所得税偷逃税规模估测

　　假定：（1）我国上市公司的利润数据是真实的。由于上市公司是中国企业中透明度最高的，也是管理比较规范的，因此，这一假定有一定合理性。（2）我国上市公司与非上市公司平均盈利状况是一样的。（3）上市公司中不存在逃避税行为。（4）上市公司平均企业所得税税负即是没有税收流失情况下我国企业平均企业所得税税负。

　　2011年度，深圳证券交易所纳入统计的公司共计1401家，其中主板476家，中小板644家，创业板281家上市公司所得税总额（721.6636亿元）占税前利润总额（3634.638亿元）的19.8552%,占主营业务收入总额（45837.2亿元）的1.5744%.2011年中国工业企业销售收入（主营业务收入）总额为841830亿元，按比例计算，中国工业企业所得税总额应为841830X1.5744% =13253.77亿元。2011年中国工业企业GDP为188470.2亿元，占中国GDP总额472881.6亿元的39.86%,按比例计算，2011年中国地上经济企业所得税应税总额为13253.77 + 39.86%=33250.81亿元。根据表4-1,2011年地下经济占地上经济的16.1%,按比例计算，地下经济企业所得税应税总额为33250.81 X16.1%=5353.38亿元，所以2011年中国企业所得税应税总额为33250.81+5353.38=38604.19亿元，而从国家统计局网站上得到2011年我国企业所得税实际征收额为16769.64亿元。计算出2011年我国企业所得税税收流失额为38604.19 - 16769.64=21834.55亿元（包括地下经济的税收流失和地上经济的税收流失）。

　　由此可见，我国企业所得税的税收流失现象是非常严重的，只有16769.64+ 38604.19=43.44%左右的企业所得税被征收上来。企业所得税税收流失现象严重的原因有很多，其中包括企业所得税名义税率太高，而税基的漏洞比较多，征管不够严等等。